Các cố vấn tài chính cá nhân sử dụng kiến thức của họ về chiến lược thuế và đầu tư, chứng khoán, bảo hiểm, kế hoạch lương hưu và bất động sản để giúp khách hàng lập kế hoạch tài chính. Họ phỏng vấn khách hàng để xác định thu nhập hiện tại, chi phí, phạm vi bảo hiểm, tình trạng thuế, mục tiêu tài chính, khả năng chịu rủi ro hoặc thông tin khác cần thiết để lập kế hoạch tài chính. Họ đề xuất các chiến lược quản lý tiền mặt, phạm vi bảo hiểm, kế hoạch đầu tư hoặc các lĩnh vực khác để giúp họ đạt được mục tiêu tài chính của mình. Họ cũng có thể mua và bán tài sản tài chính cho khách hàng.